ウォーレン・バフェットは、財務諸表を読み解いて、投資先を決定していたと聞きますが、その会計学の知識はどれぐらいのものなん…

Question

ウォーレン・バフェットは、財務諸表を読み解いて、投資先を決定していたと聞きますが、その会計学の知識はどれぐらいのものなんでしょう？
並の米国公認会計士をはるかにしのぐレベルでしょうか？

Answer 1

そもそもCPAと投資家の会計学の知識とは乖離があります。まずAIの回答ならChatGPTがより正確です。これにはしっかりとした根拠があります。というのも以前バークシャーハサウェイの株式総会でドイツから来たという参加者がバフェット本人に会計学の学び方を質問しているのです。そこでFinneyを大学時代に読んでいたと明言しています。これはおそらくHarry Anson Finney著のPrinciples of Accountingのことを指します。これは大学レベルの会計学の教科書として広く使われている教科書で、特別レベルの高いものでもありません。
さらにバフェットは続けて最近の会計学の本には詳しくなく、しばらく読んでいないことも語っています。そしてビジネス記事や雑誌などで実際の会計学の話やスキャンダルなど実践的な知識を身につけることを勧めており、あまり本に関しての推薦はしませんでした。

因みにバフェットの回答後のチャーリーマンガーのコメントが秀逸でした。

Asking Warren what good books he knows about accounting would be it’s like asking him what good books does he have about breathing.

その後彼は会計学はベーシックを身につけたら、その後は会計学の知識と現実とを関係付かせるために多くの時間を割くように進言しています。
動画リンク
https://youtu.be/Q6KQvKukzPM?si=ZRilF1xXPimPeKI1

一方のCPAはまず会計学などの学士を修了後、試験をパスし、実際に会計業務経験が求められます。監査や法的規制など単にFinancial Accountingの教科書や投資家としてのビジネス経験では身につけない知識や経験も必要となる資格です。
マンガー風に言えば、バフェットのような投資家がCPAを凌ぐような会計学の知識を身につけているか尋ねるのは、政治家に政治学者を凌ぐような政治の知識はあるのか尋ねているようなものだと思います。広義的には畑は同じでも、求められる能力や専門性が全く違います。

Answer 2

ウォーレン・バフェットは、会計の知識が非常に深く、並の公認会計士をはるかに超えていたと言われています。

・バフェットは会計学の教科書を熟読し、会計基準を徹底的に学んだ。財務諸表の数字の裏にある意味を理解することに長けていた。

・単に数字を読むだけでなく、企業の実態を読み解く力があった。会計上の創意工夫や、数字の操作を見抜く洞察力があった。

・会計の専門家でさえ見落としがちな、会計上の細かい処理の違いを敏感に感じ取れた。企業の本当の収益力を見抜くことができた。

・会計基準の変更による影響を先取りし、投資判断に生かしていた。会計の知識を駆使して企業の実力を見極めていた。

つまり、バフェットの会計知識は並の公認会計士を遥かに超えており、会計の専門家以上の実力があったと評価されています。

※この回答は生成AIで作成したものであり、最新の情報や完全な正確性等を保証するものではありません。

Answer 3

ウォーレン・バフェットの会計学の知識は非常に深いとされていますが、それが米国公認会計士をはるかにしのぐレベルかどうかは一概には言えません。バフェット氏の強みは、会計学の知識だけでなく、その知識を使って企業の真価を見抜く能力にあります。また、彼の投資哲学は会計学だけでなく、経済学や心理学など、多岐にわたる知識に基づいています。

※この回答は生成AIで作成したものであり、最新の情報や完全な正確性等を保証するものではありません。